日本战国时代末期，丰臣秀吉（市村正规 饰）一统天下的大业指日可待，此番他将刀锋指向最后的敌手北条氏。在北条氏的领地上，有一座安泰和平的城池--忍城，因其四周为碧蓝的湖水所环绕，因此又被人们称作"鱼漂之城"。为了向世人炫耀其强大的武力，秀吉委命爱将石田三成（上地雄辅 饰）率领两万大军向脆弱渺小的忍城压近。
　　随着丰臣军队撼动天地的兵戈之声日渐清晰，忍城的武士们神经绷到极限。此时形成鲜明对照的是，在城内田野乡间，一名无忧无虑的武士快乐奔跑，与农民以及他们的孩子尽情玩耍。他是城主成田氏长（西村雅彦 饰）的堂弟成田长亲（野村万斋 饰），"智"、"仁"、"勇"这类武士们引以为傲的荣誉和字眼与他全然无关，百无一用的长亲在城中上下却意外拥有很高人气，实在是一个不可思议的男人。在对其隐隐怀有好感的氏长之女甲斐姫（荣仓奈奈 饰）、历经残酷战斗洗礼的勇士丹波（佐藤浩市 饰）、视丹波为最大竞争对手的豪杰柴崎和泉守（山口智充 饰）、全无战斗经验却自诩为"军事谋略天才"的酒卷韧负（成宫宽贵 饰）等这些伙伴的环绕下，长亲优游自在，乐得被喜爱他的人们称作"傀儡大人"。
　　当丰田大军兵临城下，氏长将忍城托付给长亲，丢下一句"不要交战，开城投降"的话后便跑向了小田原。一方是仅有500兵士的危卵孤城，一方是2万豪众的天下军，未曾交锋胜负已决。原本也打算开城投降的长亲，在与傲慢的长束正家（平岳大 饰）会面之后，竟一改初衷决定应战。仿佛被他那不可动摇的决心所感染，以丹波为首的武将们以及素来爱戴长亲的农民们群情激昂，斗志高涨。
　　忍城反差巨大的豹变一方面激起了石田三成的熊熊斗志，一方面也令石田的挚友大谷吉继（山田孝之 饰）高度警觉。在之后的对决中，忍城老弱病残、士农工商齐齐上阵。他们利用地理优势，或马枪、或火攻，灵活多样、千变万化的战术令丰田军接连败退。恼羞成怒的石田命令将士在忍城四周修筑巨大的人工堤防，企图以水攻一举击垮孤城。在这番猛烈攻势之下，忍城化作泽国，人们争先空后逃到城中的制高点，绝望与死亡的阴影笼罩在将士的心头。就在这危亡时刻，长亲只身一人乘船向堤坝前进。战局朝着不可预测的方向发展……